Коэффициент оборачиваемости оборотных средств поможет вовремя обнаружить и остановить процессы, которые мешают росту выручки. Как измеряется этот показатель, вы узнаете из статьи «Финансового директора».
Оборачиваемость оборотных средств – один из ключевых показателей для организации. Если компании удается добиться высокой скорости оборачиваемости средств, то срок между вложением в производство и получением прибыли будет минимальным. Читайте, как этого добиться и рассчитать с помощью формул.
Что такое оборачиваемость оборотных средств
Что такое оборотные средства предприятия? Так называют средства, которые организация применяет для осуществления своей постоянной деятельности. Примеры оборотных активов – запасы, НДС по приобретенным ценностям, деньги и их эквивалент. Общую величину оборотных активов в балансе показывают по строке 1200 «Итого по разделу II».
Оборачиваемость оборотных средств – это показатель, который позволяет оценить скорость движения оборотных активов компании. Оборачиваемость оборотных средств измеряется числом оборотов, которые активы предприятия сделали за определенный расчетный период.
Как часто при этом надо проводить расчеты? Коэффициент оборачиваемости оборотных средств исчисляется не реже одного раза в квартал.
Оборачиваемость оборотных средств: формула
Чтобы понять, какую формулу применить, компании нужно определиться с целью расчета. Потому что для определения скорости и периода оборачиваемости оборотных средств используют разные формулы. Рассмотрим каждую из них по отдельности.
Скорость оборачиваемости активов
Определяют как частное выручки от продаж и величины активов. При этом данные анализируют за конкретный отчетный период, например, за квартал или год. Формулу можно представить так:
Коб = ВРО / Соб,
где Коб – коэффициент оборачиваемости активов, ВРО – выручка от реализации (НДС не учитывается), а Соб – среднее количество оборотных средств.
Период оборачиваемости
Поа = Д / Коб,
где Поа – период оборачиваемости активов, Д – длительность, Коб – коэффициент оборачиваемости активов.
Оборачиваемость оборотных средств
Формулу по балансу для этого показателя можно представить следующим образом:
Коб = строка 2110 / (строка 1200 на начало года + строка 1200 на конец года)
Информацию по строке 2110 берут из отчета о финансовых результатах. А код 1200 соответствует показателю «Итого оборотных средств» бухгалтерского баланса (приложение 4 к приказу Минфина от 02.07.2010 № 66н).
Как интерпретировать показатели оборотных средств
Здесь нет каких-либо нормативов. Ведь оборачиваемость оборотных средств – это непостоянный показатель, который зависит от ряда факторов:
- сферы деятельности организации
- места ее расположения
- спроса на продукцию.
Например, в магазинах, которые торгуют продукцией ежедневного потребления, этот показатель, скорее всего, будет высоким.
Эксперты советуют вычислять коэффициент оборачиваемости оборотных средств не реже, чем раз в квартал. Обычно оборачиваемость анализируют либо в динамике, либо сравнивают с другими предприятиями по отрасли. Можно также сопоставить показатель по разным торговым точкам одной организации.
Как контролировать свои KPI и не зависеть от промахов коллег:
Вернемся к оптимальному показателю оборачиваемости. Компания может рассчитать коэффициент по каждому отдельному виду продукции, который она производит. Полученные показатели затем сравнивают между собой и выводят средний и минимальный коэффициент. Если по какому-то определенному товару коэффициент получается низким, возможно, предприятию стоит сократить его производство.
Есть мнение, что коэффициент ниже единицы – плохой показатель. Значит, предприятие убыточное или едва покрывает затраты. Низкий коэффициент может быть связан со следующими причинами:
- увеличение запасов;
- повышение дебиторской задолженности;
- расширение имущества предприятия.
Пример расчета
Рассмотрим, как считать коэффициент оборачиваемости активов и длительность оборота на примере конкретной компании. Допустим, что в 2018 году ООО «Темп» продало глазированных сырков на 600 тыс. руб., а средний объем оборотных средств составил 200 тыс. руб. Тогда коэффициент оборачиваемости будет равен трем.
600 тыс. руб. / 200 тыс. руб. = 3
Теперь рассчитаем период оборачиваемости. Пусть длительность будет один год. Тогда показатель составит примерно 121,7 дней.
365 дней / 3 = 121,7
Оборачиваемость оборотных средств и пути ее ускорения
Чем быстрее оборачиваются активы, тем лучше для компании. Но что делать, когда скорость движения средств низкая? Есть несколько способов ускорить процесс. При этом важно ориентироваться на стадию, на которой находится производство. Пути ускорения мы показали в таблице.
Таблица 1. Как ускорить оборачиваемость оборотных средств в зависимости от стадии
|
Стадии производства |
||
|
Создание производственных запасов |
Незавершенное производство |
Обращение |
|
установить прогрессивные нормы расходования сырья, энергии и пр. |
использовать сырье комплексно, применять отходы |
ускорить продажу товаров |
|
регулярно проверять, в каком состоянии находятся запасы на складе |
соблюдать определенный ритм работы |
провести маркетинговые исследования (например, выяснить, сколько покупатели готовы тратить в месяц на продукцию компании) |
|
заменить дорогие материалы на более дешевые, но без убытка качеству |
уменьшить длительность производственного цикла и |
снизить задолженность (кредиторскую и дебиторскую) |
|
обеспечить четкую работу транспорта |
улучшить использование активной части основных средств |
соблюдать платежную дисциплину |
Специалисты также советуют максимально автоматизировать процесс производства. Тогда предприятие сможет изготовить большое количество продукции за короткий срок. Ручной труд сотрудников требует намного больше времени, а, значит, затягивает процесс оборачиваемости.
Ускорение оборачиваемости оборотных средств уменьшает потребность в них, снижает себестоимость промышленной продукции, в структуре которой только материальные и приравненные к ним затраты составляют в среднем около 70% .
Скорость оборота средств - комплексный показатель организационно-технического уровня производственно-хозяйственной деятельности предприятия.
Увеличение числа оборотов достигается за счет сокращения времени производства и времени обращения. Время производства обусловлено технологическим процессом и характером применяемой техники. Сокращение времени производства в основном происходит за счет внедрения достижений научно-технического прогресса (НТП). Сокращение времени обращения также достигается за счет НТП, включающего развитие специализации и кооперирования, рациона-лизацию межзаводских связей, документооборота, расчетов, усвоение маркетинга и других элементов рыночных отношений.
Общая оборачиваемость всех оборотных средств складывается из оборачиваемости отдельных элементов.
Скорость как общей оборачиваемости , так и оборачиваемости отдельных элементов оборотных средств характеризуется следующими показателями.
Длительность одного оборота (До) всех оборотных средств, в днях:
где С о - средняя стоимость всех оборотных средств;
Т п - число дней в анализируемом периоде;
Р п - выручка от реализации продукции и внереализационных операций в рыночных ценах.
Количество оборотов (К об) (коэффициент оборачиваемости) исчисляется по соотношению:
Коэффициент закрепления оборотных средств К зо (обратный коэффициенту оборачиваемости):
По таким же формулам производится расчет оборачивае-мости отдельных элементов оборотных средств. Совокупность слагаемых оборачиваемости отдельных элементов (или их групп) даст общий показатель оборачиваемости всех оборотных средств:
При расчете показателей оборачиваемости оборотных средств из состава ненормируемых исключаются денежные средства на расчетном счете предприятия.
По результатам оборачиваемости рассчитывается сумма экономии оборотных средств (абсолютное или относительное высвобождение) или сумма их дополнительного привлечения.
Для определения суммы экономии оборотных средств (С о) вследствие ускорения их оборачиваемости рассчитывается потребность в оборотных средствах за отчетный период, исходя из фактической выручки от всей реализации за этот период, и скорости оборота за предыдущий период. Разность между этой условной суммой оборотных средств и суммой средств, фактически участвующей в обороте, составит сумму экономии оборотных средств. Если оборачиваемость замедлена, то в итоге выявится сумма средств, дополнительно вовлеченных в оборот.
Для определения экономии или перерасхода оборотных средств по сравнению с планируемым их объемом используется следующая формула:
где С оф - фактические средние остатки оборотных средств;
Р пф - фактический объем реализации;
Р пп - плановый объем реализации;
С оп - плановая величина оборотных средств.
Экономия или перерасход оборотных средств определяется и по другой формуле - в виде произведения суммы однодневной реализации на разницу в днях оборачиваемости отчетного и планового периодов:
Эффективность использования оборотных средств заключается не только в ускорении их оборачиваемости, но и в снижении себестоимости продукции за счет экономии натурально-вещественных элементов оборотных фондов и издержек обращения.
Поскольку одной из главных целей производства является получение прибыли, то при анализе использования оборотных средств следует определить их зависимость.
Сумма относительной прибыли (убытка) П р, полученной за счет изменения выручки от реализации в результате изменения оборачиваемости оборотных средств, может быть рассчитана по формуле:
П р = П п × К оп - П п,
где П п - плановая величина прибыли от плановой реализации;
К оп - коэффициент относительного выполнения плана реализации за счет ускорения (замедления) оборота оборотных средств.
В свою очередь, К оп определяется по выражению:
Сумма дополнительной прибыли (убытка) (П рс) за. счет снижения себестоимости в связи с экономией вещественно-натуральных элементов оборотных средств находится по формуле:
П рс = З п - З ф,
где З п - плановая полная себестоимость фактически реализованной продукции;
З ф - фактическая полная себе-стоимость фактически реализованной продукции.
Здесь изменение себестоимости принимается как результат экономии (убытка) вещественно-натуральных элементов оборотных средств.
Оборачиваемость оборотных средств предприятия – важный показатель эффективности их использования. Критерием оценки эффективности управления оборотными средствами служит фактор времени: чем дальше оборотные средства пребывают в одной и той же форме (денежной или товарной), тем при прочих равных условиях ниже эффективность их использования, и наоборот. Оборачиваемость оборотных средств характеризует интенсивность их использования.
Резервы и пути ускорения оборачиваемости оборотных средств в обобщенном виде зависят от двух факторов: объема товарооборота и размера оборотных средств. Чтобы ускорить оборачиваемость, необходимо:
· совершенствовать движение продукции и нормализовать размещение оборотных средств;
· полностью и ритмично выполнять планы хозяйственной деятельности;
· совершенствовать расчеты с поставщиками и покупателями;
· ускорять оборот денежных средств за счет улучшения инкассации выручки, строгого лимитирования остатков денежных средств в кассах, в пути, на расчетном счете в банке;
· не допускать дебиторской задолженности.
Эффективность использования оборотных средств предприятий, следовательно, зависит, прежде всего, от умения управлять ими, повышать уровень производства.
На основе проведенного ранее анализа эффективности использования оборотных средств намечаются следующие пути ускорения их оборачиваемости. Ускорение оборачиваемости достигается различными мероприятиями на стадиях образования производственных запасов, производства и реализации продукции.
Управление использованием оборотных средств предполагает реализацию следующих путей ускорения оборачиваемости:
Интенсификация производственных процессов, сокращение длительности производственного цикла, устранение разного рода простоев и перерывов в работе, сокращение времени естественных процессов;
Экономное использование сырьевых и топливно-энергетических ресурсов: применение рациональных норм расхода сырья и материалов, внедрение безотходного производства, поиск более дешевого сырья, совершенствование системы материального стимулирования экономии ресурсов. Все вышеперечисленные мероприятия позволят снизить материалоемкость производимой продукции;
Совершенствование организации основного производства: внедрение прогрессивной техники и технологии, улучшение качества инструментов, приспособлений, развитие стандартизации, оптимизация форм организации производства (специализация, кооперирование);
Улучшение работы с поставщиками: приближение поставщиков сырья и материалов, уменьшение интервала между поставками, использование прямых длительных связей с поставщиками;
Улучшение работы с потребителями продукции: приближение потребителей продукции к изготовителям, совершенствование системы расчетов (отпуск продукции на условиях предоплаты, что сократит дебиторскую задолженность), увеличение объема реализованной продукции вследствие выполнения заказов по прямым связям, тщательная и своевременная подборка и отгрузка продукции, уменьшение запасов готовой продукции вследствие совершенствования планирования отгрузки готовой продукции;
Применение логистических подходов в управлении закупками, организации производства, в сфере сбыта готовой продукции, что позволит сократить длительность кругооборота оборотных средств и уменьшить издержки производства и реализации.